UTAMI, Anindya Rizky (2021) PENGARUH PENERAPAN PRICE LIMIT DAN TRADING HALT TERHADAP VOLATILITAS RETURN DAN PEMBENTUKAN HARGA DI BURSA EFEK INDONESIA TAHUN 2020. Undergraduate thesis, UNDIP : Fakultas Ekonomika dan Bisnis.

	Text (Cover) 1. S - Cover - 12010117130103.pdf - Published Version Download (459kB)
	Text (Abstrak (Inggris)) 4. S - Abstrak (Inggris) - 12010117130103.pdf - Published Version Download (571kB)
	Text (Abstrak (Indonesia)) 5. S - Abstrak (Indonesia) - 12010117130103.pdf - Published Version Download (403kB)
	Text (Daftar Isi) 6. S - Daftar Isi - 12010117130103.pdf - Published Version Download (595kB)
	Text (Daftar Pustaka) 12. S - Daftar Pustaka - 12010117130103.pdf - Published Version Download (642kB)
	Text (Fulltext PDF Bookmarks) 16. S - Fulltext PDF Bookmark - 12010117130103.pdf Restricted to Repository staff only Download (2MB)

Abstract

Tujuan dari penelitian ini untuk menguji pengaruh dua mekanisme
perdagangan di Bursa Efek Indonesia yaitu price limit dan trading halt terhadap
volatilitas return dan pembentukan harga selama terjadinya Covid-19 pada tahun
2020. Volatilitas return diukur dengan menggunakan metode return kuadrat.
Sedangkan pembentukan harga diuji dengan dua tahap yaitu mengamati perilaku
harga dan perilaku return.
Sampel yang digunakan dalam penelitian ini adalah data harga saham
harian. Berdasarkan metode purposive sampling, didapatkan sampel sebanyak 48
saham. Metode analisis data menggunakan uji Wilcoxon signed-rank, uji
binomial, dan uji beda yang terdiri dari uji one-sample Wilcoxon signed-rank dan
one sample t-test.
Hasil menunjukkan bahwa price limit berpengaruh negatif terhadap
volatilitas return. Trading halt berpengaruh positif terhadap volatilitas return
Sementara, price limit dan trading halt berpengaruh negatif terhadap
pembentukan harga. Hasil penelitian ini juga membuktikan bahwa kinerja trading
halt lebih efektif daripada price limit ditinjau dari kemampuan mengurangi
volatilitas return saham.

Actions (login required)

View Item