SITEPU, Gloria Karla (2025) Optimalisasi Portofolio Menggunakan Mean-Semivariance Berdasarkan Analisis Klaster K-Means Pada Saham BISNIS-27. Undergraduate thesis, UNDIP: Fakultas Sains dan Matematika.

	Text 1. COVER.pdf Download (98kB)
	Text 3.HALAMAN PENGESAHAN I SCAN.pdf Download (217kB)
	Text 4.HALAMAN PENGESAHAN II SCAN.pdf Download (165kB)
	Text 5. KATA PENGANTAR.pdf Restricted to Repository staff only Download (88kB) | Request a copy
	Text 6. ABSTRAK.pdf Download (64kB)
	Text 7. ABSTRACT.pdf Download (53kB)
	Text 8. DAFTAR ISI.pdf Download (66kB)
	Text 12. BAB 1 PENDAHULUAN.pdf Download (149kB)

Abstract

ABSTRAK
Portofolio bertujuan untuk mengoptimalkan investasi ke dalam sekelompok
aset dengan proporsi tertentu dan meminimalkan risiko. Pada penelitian ini,
portofolio akan dibentuk berdasarkan hasil klasterisasi optimal K-Means dari
saham-saham yang tergabung dalam Indeks BISNIS-27 pada evaluasi mayor tahun
2023 dan telah divalidasi oleh Silhouette Index. Selanjutnya, masing-masing
portofolio akan dibentuk dengan menggunakan metode Mean-Semivariance yang
berfokus pada meminimalkan semivariance sebagai downside risk dengan IHSG
sebagai benchmark. Berdasarkan hasil penelitian diperoleh klaster optimal yaitu 5
klaster yang dijadikan portofolio dan portofolio 2 merupakan portofolio yang
memiliki kinerja paling baik dengan nilai indeks Sharpe sebesar 4,3110% yang
terdiri dari saham AMRT, BFIN, dan UNTR dengan persentase alokasi dana untuk
masing-masing saham adalah 34,98% AMRT, 19,79% BFIN, dan 45,23% UNTR
dengan expected return sebesar 0,0616% dan risiko portofolio menggunakan
semivariance sebesar 0,0132%. Portofolio 2 terdiri dari saham yang perusahaannya
menghasilkan return on equity yang tinggi.
Kata Kunci: Mean-Semivariance, K-Means, Benchmark, Silhouette Index,
Indeks Sharpe, Portofolio, Bobot Optimal, Klasterisasi

Actions (login required)

View Item