FAUZAN, ILHAM (2024) OPTIMISASI PORTOFOLIO SAHAM MENGGUNAKAN MODEL INDEKS TUNGGAL BERDASARKAN KINERJA RASIO SHARPE DAN TREYNOR. Undergraduate thesis, UNDIP.

	Text FILE 1 (cover, lembar pengesahan, abstrak) - ilham fauzan.pdf Download (278kB)
	Text File 2 (daftar isi, bab 1, 3, 4) - ilham fauzan.pdf Restricted to Repository staff only Download (704kB) | Request a copy
	Text File 3 (Daftar Pustaka) - ilham fauzan.pdf Download (75kB)

Abstract

Portofolio optimal adalah portofolio yang dapat memberikan imbal hasil yang tinggi dengan tingkat risiko sekecil mungkin pada investasi. Pada pembentukan portofolio diperlukan strategi dalam menyusun saham, penelitian ini bertujuan memperoleh saham yang tepat untuk dimasukkan dalam portofolio menggunakan Model Indeks Tunggal, kemudian memperoleh hasil simulasi portofolio optimal menggunakan Model Indeks Tunggal dengan persepsi awal yaitu portofolio 1 memiliki proporsi dana yang sama, dan portofolio 2 dengan proporsi dana optimal. Kinerja dari tiap portofolio dianalisis menggunakan rasio Sharpe dan Treynor. Data yang dipakai yaitu harga penutupan harian saham pada indeks IDXBUMN20 dengan periode waktu 27 Oktober 2022 sampai 26 September 2023. Hasil penelitian diperoleh saham optimal yang memiliki nilai kelebihan imbal hasil dari suku bunga bebas risiko terhadap satu unit risikonya (excess return to beta), yang dapat melebihi dari ambang batas nilai (cut off point) menghasilkan hanya enam saham optimal, dan untuk hasil simulasi pada portofolio 2 memiliki kombinasi tingkat pengembalian harapan dan risiko yang optimal. Hasil analisis kinerja diperoleh portofolio 2 menunjukkan kinerja yang terbaik, dengan rasio Sharpe memiliki hasil lebih baik dibandingkan rasio Treynor.

Actions (login required)

View Item