Dewi, Pradini Aulia (2023) PEMODELAN INDEKS SAHAM IDX30 MENGGUNAKAN PENDEKATAN ARIMA-GARCH: ANALISIS EFISIENSI PASAR DAN PASAR FRAKTAL. Undergraduate thesis, UNDIP.

	Text File 1 (Pendahuluan)_Pradini Aulia Dewi_24010119140137 - Pradini.pdf Download (1MB)
	Text File 2 (isi)_Pradini Aulia Dewi_24010119140133 - Pradini.pdf Restricted to Repository staff only Download (1MB) | Request a copy
	Text File 3 (Daftar Pustaka)_Pradini Aulia Dewi_24010119140133 - Pradini.pdf Download (1MB)

Abstract

Saham sebagai bentuk investasi paling populer membutuhkan peramalan untuk mendapatkan keuntungan maksimal. Salah satu metode yang digunakan untuk meramalkan harga indeks saham adalah ARIMA. Model ARIMA mengasumsikan bahwa seri fungsi linier di mana nilai saat ini tergantung pada nilai dan residual data sebelumnya. Metode ini banyak digunkaan karena mampu mengatasi masalah non-stasioneritas dalam deret waktu. Namun, kenyataannya data deret waktu yang digunakan seringkali masih mengandung masalah heteroskedastisitas. Data yang mengandung heteroskedastisitas kemudian dilanjutkan dengan menggunakan model GARCH karena dapat memodelkan perubahan volatilitas yang terjadi dalam jangka waktu yang lebih panjang dan menangkap persistensi dalam volatilitas. ARIMA-GARCH yang menjadi model terbaik untuk meramalkan harga saham IDX30 periode waktu 01 Januari 2019 – 31 Desember 2022 adalah ARIMA(3,1,2)-GARCH(5,5) dengan nilai MAPE 1,040167% yang menunjukkan model peramalan sangat akurat. Berdasarkan hasil penelitian dapat disimpulkan bahwa bentuk pasar saham IDX30 sesuai dengan hipotesis pasar efisien tetapi tidak sesuai dengan hipotesis pasar fraktal. Karena harga saham yang ada menunjukkan informasi entitas indeks saham sehingga mampu memberikan gambaran kepada investor untuk melakukan investasi, meskipun indeks saham IDX30 memiliki pola pergerakan harga saham yang berbeda setiap tahunnya.

Actions (login required)

View Item